Единственный, кто знает всю правду о Мюнхгаузене — сам барон. Легендарный герой рассказывает историю своих невероятных приключений. Но неужели он действительно летал на раскаленном пушечном ядре, сражался с трехголовым грифоном, путешествовал на Луну, видел обнаженную Венеру, выходящую из морской раковины, и в конце концов, столкнулся нос к носу с самой Смертью? В это невозможно поверить… но разве знаменитый Мюнхгаузен может врать?

Грандиозный фильм с массовыми батальными сценами, посвящённый событиям 1814-15 годов, последовавшим за взятием Парижа русскими войсками. Начинается фильм со сцены первого отречения Наполеона и его отъезда на остров Эльба. Вскоре Наполеон с небольшим отрядом тайно покидает остров Эльба и высаживается на юге Франции. После триумфального похода на Париж он снова становится во главе возрождённой армии и пытается оказать сопротивление коалиции Англии, России и Пруссии. Наполеон одерживает частичную победу над войсками Блюхера, но в битве при Ватерлоо терпит поражение, которое приводит к окончательному падению его империи.